![大工23春《金融风险管理》在线作业1[答案][答案]](/uploads/allimg/240110/b9877f5ddcbd54df91659e2e039964eb.jpg)
正确答案:D
正确答案:A
试卷总分:100 得分:100
一、单选题 (共 10 道试题,共 50 分)
1.将1000元存入银行，年利率是7%，如果通货膨胀率是3%，则实际年利率是（）。
A.4%
B.10%
C.7%
D.6%
正确答案:D
2.市场组合的β值等于（）。
A.0
B.1
C.-1
D.0.5
正确答案:B
3.同市场指数基金相比，大多数积极管理的共同基金（）。
A.在所有年份都可以取得高于市场收益率的报酬
B.在大多数年份可以取得高于市场收益率的报酬
C.其回报率超过指数基金
D.一般不能跑赢大市
正确答案:B
4.利用单因素套利定价理论，股票A和股票B的预期收益率分别为15%和21%，无风险利率是6%，股票B的β值为1.0，如果排除套利机会，股票A的β值为（）。
A.0.67
B.1.00
C.1.69
D.0.75
正确答案:D
5.当投资顾问试图确定投资者风险承受能力时，下列因素中，（）最不可能被评估。
A.投资者先前的投资经验
B.投资者的财务安全程度
C.投资者乐意接受的收益水平
D.投资者对损失的态度
正确答案:A
6.根据资本资产定价模型，公平定价的证券（）。
A.β值为正
B.α值为0
C.β值为负
D.α值为正
正确答案:B
7.无风险利率和预期市场收益率分别为是0.06和0.12，按照资本资产定价模型，β值为1.2的证券X的预期收益率等于（）。
A.0.06
B.0.144
C.0.12
D.0.132
正确答案:C
8.在均值-标准差图表中，无差异曲线的斜率是（）。
A.负的
B.0
C.正的
D.不能确定
正确答案:A
9.A证券的期望收益率为0.11，β值是1.5.无风险利率是0.05，预期市场收益率是0.09，按照资本资产定价模型，这个证券（）。
A.价格被低估
B.价格被高估
C.公平定价
D.不能判断
正确答案:C
10.去年的货币名义增长率为10%，同期的通货膨胀率为5%，实际的购买力增长率是（）%。
A.15.5
B.10.0
C.5.0
D.4.8
正确答案:C
大工23春《金融风险管理》在线作业1[答案]多选题答案
正确答案:C
二、多选题 (共 5 道试题,共 30 分)
11.非系统性风险主要包括（）。
A.经营风险
B.财务风险
C.流动性风险
D.利率风险
正确答案:C
12.金融风险综合分析系统一般包括（）。
A.贷款评估系统
B.财务报表分析系统
C.担保品评估系统
D.资产组合量化系统
正确答案:B
13.金融风险管理的目的主要应该包括（）。
A.保证各金融机构和整个金融体系的稳健安全
B.保证金融机构的公平竞争和较高效率
C.保证国家宏观货币政策制订和贯彻执行
D.维护社会公众的利益
正确答案:D
14.（）是实物资产。
A.土地
B.机器
C.股票和债券
D.知识
正确答案:C
15.公司破产时（）。
A.主要股东可能失去他们对公司股票的初始投资
B.普通股股东享有对公司破产的第一顺序的求偿权
C.优先股股东的求偿权先于普通股股东
D.公司资产支付股东以后的剩余部分将清偿债权人
正确答案:A
三、判断题 (共 5 道试题,共 20 分)
16.必要收益率是进行一项投资可能接受的最小收益率。
17.当公司只能发行一种股票时，这种股票是普通股。
21.控制金融风险就是尽可能消除风险。
19.凹性效用函数表示投资者希望财富越多越好，但财富的增加为投资者带来的边际效用递增。
20.固定收益资本市场包含的投资工具有银行存款、政府债券、公司债券、金融债券和短期融资券。
大工23春《金融风险管理》在线作业1[答案]历年参考题目如下：
东财《金融风险管理X》单元作业一
试卷总分:100 得分:100
一、单选题 (共 20 道试题,共 100 分)
1.一位投资者希望构造一个资产组合，并且资产组合的位置在资本配置线上最优风险资产组合的右边，那么（ ）。
A.以无风险利率贷出部分资金，剩余资金投入最优风险资产组合
B.以无风险利率借入部分资金，剩余资金投入最优风险资产组合
C.只投资风险资产
D.不可能有这样的资产组合
2.马克维茨提出的有效边界理论中，风险的测度是通过（ ）进行的。
A.个别风险
B.收益的标准差
C.再投资风险
D.贝塔值
3.一张面值为8000美元的息票债券，每年支付400美元利息，它的票面利率为（ ）。
A.5%
B.8%
C.10%
D.40%
4.设存在无套利机会，F2的因素资产组合的风险溢价应为（ ）。
A.0.03
B.0.04
C.0.05
D.0.06
5.风险资产组合60%的概率获得15%的收益，40%的概率获得5%的收益；你投资50000美元于风险资产组合，你的预期收益是
A.5500美元
B.7500美元
C.25000美元
D.3000美元
6.下面（ ）不属于非系统性风险范畴。
A.经营风险
B.违约风险
C.财务风险
D.流动性风险
7.其他一切条件不变，利率下降将会导致在住房上的花销（ ）。
A.下降
B.保持不变
C.要么上升，要么下降
D.上升
8.一股票资产组合1996年收益为-9%，1997年为23%，1998年为17%，整个期间的年收益率（几何平均）是（ ）。
A.0.072
B.0.094
C.0.103
D.以上都不对
9.一种每年付息的息票债券以1000美元面值出售，五年到期，息票利率为9%。这一债券的到期收益率为（ ）。
A.0.06
B.0.0833
C.0.09
D.0.45
10.考虑单因素APT模型。股票A和股票B的期望收益率分别为 15%和21%，无风险收益率为6%。股票B的贝塔值为1.0。如果不存在套利机会，那么股票A的贝塔值为（ ）。
A.0.67
B.0.75
C.1.3
D.1.69
11.多个风险资产的有效边界是（ ）。
A.在最小方差资产组合之上的投资机会
B.代表最高收益/方差比的投资机会
C.具有最小标准差的投资机会
D.A和B都对
12.一般情况下，在下列投资中，风险最小的是（ ）。
A.投资政府债券
B.购买企业债券
C.购买股票
D.投资开发项目
13.某债券的年利率为12%，每季复利一次，其实际年利率为（ ）。
A.0.1145
B.0.12
C.0.1255
D.37，35%
14.证券X期望收益率为 12%，标准差为20%。证券Y期望收益率为15%，标准差为27%。如果两只证券的相关系数为0.7，它们的协方差是（ ）。
A.0.038
B.0.07
C.0.021
D.0.013
15.某企业将一张面额10000元的3个月后到期的商业票据向银行申请贴现，当时年贴现率为12%，该企业可取得现金（ ）元
A.9700
B.8800
C.9640
D.10300
16.考虑两个因素的经济中，一个充分分散化的资产组合 A，无风险利率为6%。两个风险因素的风险溢价分别为4%和3%。如果资产组合A对因素1的贝塔值为1.2，对因素2的贝塔值为0.8，它的期望收益率是（ ）。
A.0.07
B.0.08
C.0.092
D.0.132
17.利息是（ ）的价格。
A.货币资本
B.借贷资本
C.外来资本
D.银行贷款
21.关于资本市场线，（ ）说法不正确。
A.资本市场线通过无风险利率和市场资产组合两个点
B.资本市场线是可达到的最好的市场配置线
C.资本市场线也叫作证券市场线
D.资本市场线斜率总为正
19.零贝塔证券的预期收益率是（ ）。
A.市场收益率
B.零收益率
C.负收益率
D.无风险收益率
20.无风险收益率为0.07，市场期望收益率为0.15。证券X期望收益率为0.12，贝塔值为1.3。那么你应该（ ）。
A.买入X，因为它被高估了
B.卖空X，因为它被高估了
C.卖空X，因为它被低估了
D.买入X，因为它被低估了
大工23春《金融风险管理》在线作业1[答案][答案]相关练习题：
在线拍卖流程各阶段的典型步骤是（）
下列( )不是非政府组织在公共事业管理中的作用
在我国，国务院是
船舶每吨货物所需的货舱容积称为（）
在环境监测中,对监测结果应达到的要求是:()。
下列哪些问题属于政策问题____。
箱涵的特点不包括（）。
由国家食品药品监督管理局负责GMP认证的药品为（ ）
在央行调高存款准备金率的同时，财政部增加税收，则（ ）。
能够有效降低SO2和NOx排放量的燃煤锅炉是( )
企业开发甲产品必须购买一台专用设备，则与设备相关的成本称为（ ）。
《公共行政管理(1)》18春在线作业2-0001
信用产生的前提是公有制的出现。（ ）
下列关于货币工资和实际工资变动关系的正确表述是（ ）
立项前的可行性论证工作，主要内容有（ ）。
在知觉的四种特性中，其中（）主要取决于人们过去的经验。知识和经验越丰富，这三种特性表现得越明显。
下列应当免职办理手续中，属职务发生变动的是()。
容积节流调速回路没有溢流损失。
药师对肾功能不全患者调剂使用对肾脏损害的药物用药时，不正确的是（ ）。
下列情况下，用人单位应按劳动合同标准支付工资（ ）。
